Hitelrendszer - Ez a banki és egyéb hitelintézetek, valamint a köztük lévő kapcsolatok összessége. Az Orosz Föderáció kreditrendszere az ábrán látható. 13.1.
A bankokról és banki tevékenységekről szóló, 1996. február 3-i szövetségi törvénnyel összhangban az Orosz Föderáció bankrendszere kétszintű, és magában foglalja az Oroszországi Bankot, a hitelintézeteket, valamint a külföldi bankok fiókjait és képviseleteit. .
Hitelszervezet - olyan jogi személy, amely tevékenységének fő céljaként nyereségszerzés céljából az Orosz Föderáció Központi Bankjának külön engedélye alapján jogosult Banki műveletek törvény rendelkezik.
Bank - az alábbi banki műveletek végzésére kizárólagos joggal rendelkező hitelintézet: vonzás
Rizs. 13.1. Az Orosz Föderáció hitelrendszerének felépítése a magánszemélyek és jogi személyek pénzbetéteiben, ezeknek a pénzeszközöknek a saját nevében és költségén történő elhelyezése, megnyitása és fenntartása bankszámlák magánszemélyek és jogi személyek.
Nem banki hitelszervezet- olyan hitelintézet, amely a törvényben meghatározott banki műveletek végzésére jogosult.
A kereskedelmi bankok a szakosodott bankoktól eltérően minden típusú hitelműveletet végeznek. A szakosodott bankok egy vagy két típusú hitelműveletet hajtanak végre. A befektetési bankok hosszú lejáratú hiteleket adnak ki, az innovációs bankok - innovációs hiteleket, betéti bankok- betétekből származó kölcsönök, diszkont bankok számla váltót, a takarékpénztárak kis betéteket vonzanak és hiteleznek a lakosságnak, jelzálogbankok ingatlanfedezetű kölcsönöket bocsát ki.
A szakosodott pénzügyi és hitelintézetek (SCFU) változatosak. Lízingcégek hosszú távú bérbeadást folytatnak ingó és ingatlan. A faktoring cégek megvásárolják a behajtási jogot kintlévőség. A zálogházak kölcsönt adnak ki ingó vagyon fedezete mellett.
A hitelszövetkezeteket magánszemélyek alapítják, és biztosíték ellenében kölcsönt adnak ki tagjaiknak. A kölcsönös hiteltársaságok közel állnak a kereskedelmi bankokhoz. A hiteltársaságok tagjaik kiszolgálására jönnek létre. Ami a biztosítókat, a befektetési és pénzügyi társaságokat, a nyugdíjpénztárakat illeti, azokról fentebb volt szó. A postahivatalok intézik az átutalásokat és fizetik a nyugdíjakat. A postai takarékpénztárak a bankok feladatait olyan távoli területeken látják el, ahol nincs bankfiók.
A hitelintézetek tagjaik érdekeinek védelmében és képviseletében nem nyereségszerzési célt szolgáló szakszervezeteket és egyesületeket hozhatnak létre. A szakszervezeteknek és egyesületeknek tilos banki műveleteket folytatniuk. A törvény lehetővé teszi hitelintézetek és holdingtársaságok csoportjainak létrehozását. Csoportok jönnek létre a közös problémák megoldására két vagy több hitelintézet közötti megállapodás megkötésével. A részesedések a hitelintézetek tevékenysége feletti irányítási részesedésen keresztüli ellenőrzésen alapulnak.
Bankrendszer Az Orosz Föderáció a szerkezetátalakítás szakaszában van, amelynek fő irányai a következők:
Az 1998-as, majd a 2008-as pénzügyi válság komoly csapást mért az Orosz Föderáció bankrendszerére. Kiderült, hogy részlegesen megbénult, nem mindig tudott időben fizetni az ügyfeleknek, vagy fizetni a hitelezőknek. A bankrendszer válságának fő okai a következők:
Az 1998-as pénzügyi és bankválság leküzdése érdekében az Orosz Föderáció létrehozta a Hitelintézetek Szerkezetátalakítási Ügynökségét (ARCO), egy állami vállalat formájában működő nonprofit szervezetet, amely az instabil hitelintézetek szerkezetátalakítására szolgál. pénzügyi helyzet a bankrendszer helyreállítása és hatékony fejlesztése érdekében Orosz Föderáció.
Az ügynökséget a 2004. július 28-i 87-FZ szövetségi törvény „A hitelintézetek szerkezetátalakításáról” szóló szövetségi törvény és az Orosz Föderáció jogalkotási aktusainak egyes rendelkezéseinek érvénytelenítéséről, valamint a felszámolási eljárásról szóló szövetségi törvény hatályon kívül helyezte. a „Hitelintézetek szerkezetátalakítási ügynöksége” állami vállalat
Az Ügynökség tevékenységének célja az irányítása alá tartozó hitelintézetek jogszabályi követelmények és eljárások szerinti szerkezetátalakítása volt. Az Ügynökség fennállásának teljes ideje alatt 21 bankot alakított át.
Az ARCO helyett 2004 januárjában a 2003. december 23-i 177-FZ „A betétbiztosításról” szövetségi törvény alapján magánszemélyek az Orosz Föderáció bankjaiban" jött létre Betétbiztosítási Ügynökség (DIA)
A betétbiztosítási rendszer működésének biztosítása érdekében az Ügynökség kártérítést fizet a betéteseknek
"State Corporation "Betétbiztosítási Ügynökség". URL: http://www.asv.org.ru/agency/
betéteken előforduláskor biztosítási esemény; nyilvántartást vezet a betétbiztosítási rendszerben részt vevő bankokról; ellenőrzi a betétbiztosítási alap létrehozását, beleértve a banki hozzájárulásokat is; kezeli a betétbiztosítási alap pénzeszközeit.
A 2004. augusztus 20-i 121-FZ szövetségi törvény elfogadásával „A a szövetségi törvény„A hitelintézetek fizetésképtelenségéről (csődjéről)” és az Orosz Föderáció egyes jogalkotási aktusainak (jogalkotási aktusok rendelkezéseinek) érvénytelenítéséről, Oroszországban bevezették a fizetésképtelen bankok vállalati csődgondnok intézményét, amelynek feladatait kijelölik. az Ügynökséghez.
2008. október 27-én elfogadták a 175-FZ szövetségi törvényt „A bankrendszer stabilitásának erősítését célzó további intézkedésekről a 2014. december 31-ig tartó időszakban”, amely szerint az Ügynökséget pénzügyi feladatokkal is ellátták. bankok rehabilitációja.
Az ügynökség az Nonprofit szervezet, amely állami vállalat szervezeti és jogi formájában működik. Az Ügynökség legmagasabb irányító testülete az Igazgatóság. Az Orosz Föderáció kormányának hét képviselőjéből, az Orosz Bank öt képviselőjéből és az orosz bank öt képviselőjéből áll vezérigazgatóÜgynökségek. A Betétbiztosítási Ügynökség alapjának volumene 109,1 milliárd rubel. (2010. június 1-i adatok).
2012. április 21-től a bankrehabilitációs eljárások részeként a DIA a következő orosz bankok tőkéjében vett részt: Potential KB, AKB orosz főváros", Bank "Soyuz", Bank "Otkritie".
1. Az Orosz Föderáció kreditrendszere és szerkezete. Az Orosz Föderáció bankrendszere. Fő irányok
Hitelrendszer– az országban elfogadott hitelkapcsolatok összessége, az e kapcsolatokat fenntartó és szervező bankok és egyéb pénzügyi és hitelintézetek.
A fejlett országok hitelrendszerei a következő linkeket tartalmazzák:
Az ország központi vagy fő bankja
Bankszektor (különböző típusú bankok)
Parabanki szektor (befektetési, pénzügyi, biztosítótársaságok, nem állami nyugdíj- és jótékonysági alapok, takarék- és hitelintézetek, hitelszövetkezetek)
Az orosz kreditrendszer 2 szintből áll:
1. Az Orosz Föderáció Központi Bankja
2. Kereskedelmi bankok és egyéb pénzügyi hitelintézetek.
Az orosz hitelrendszer problémái:
A bankok többsége kis- és középbank A nagybankok monopolhelyzete Szakosodott bankok fejletlensége A vállalati értékpapírpiac fejletlensége A speciális bankintézmények tevékenységét szabályozó jogszabályi keret hiánya.
Az Orosz Föderáció bankrendszere (2 szint):
1.Jegybank
2.Kereskedelmi bankok.
Az állami társadalom- és gazdaságpolitika prioritása a magas és fenntartható gazdasági fejlődés biztosítása. A bankszektor szerepének növelése a gazdaságfejlesztésben az egyik fő feladat.
A betétesek és a bank egyéb hitelezői érdekvédelmének erősítése
A jogi személyek és magánszemélyek erőforrás-koncentrációjának és elhelyezésének hatékonyságának növelése
Az orosz bankok versenyképességének növelése
Versenykörnyezet kialakítása és a hitelintézetek tevékenységének átláthatóságának biztosítása
A bankszektorba vetett bizalom erősítése a befektetők, a hitelezők és a betétesek részéről
A hitelintézetek tisztességtelen tevékenységre való felhasználásának megakadályozása kereskedelmi tevékenység, azaz a jövedelem legalizálása.
A kreditrendszer kialakításának folyamata ugyanakkor feltárt bizonyos hiányosságokat. Minden szinten jogsértésekben nyilvánultak meg: kis intézmények továbbra is alakulnak és léteznek (bankok, biztosító társaságok, befektetési alapok), amelyek a gyenge pénzügyi bázis miatt nem tudnak megbirkózni az ügyfelek igényeivel; a kereskedelmi bankok és egyéb intézmények főként rövid lejáratú hitelezési tevékenységet folytatnak, nem fektetik be kellőképpen az iparba és más szektorokba forrásaikat.
Számos újonnan létrehozott pénzintézet, biztosító társaság és befektetési alapok számukra szokatlan tevékenységet folytatnak: betéteket vonzanak a lakosságtól, kereskedelmi és takarékpénztári funkciókat látva el. Számos befektetési alap, pénzügyi társaság és bank alapozta tevékenységét nem valódi alapokra kereskedelmi alapon, hanem a piramiselv szerint, ami csődhullámot okozott. Kívül, nagy tét tovább rövid lejáratú hitelekésszerűtlen nyereségnövekedéshez vezet, amelyet ezt követően devizára váltanak át, ami leértékeli a rubelt, és megnövekedett inflációhoz vezet. Ezért az orosz bankrendszer számos vonatkozása további javításra szorul.
2. Az Oroszországi Központi Bank (CBR), céljai, funkciói és működése.
A Központi Bank a bankrendszer legfelső szintjén álló intézmény.
A bankrendszer alsó szintjét a kereskedelmi bankok és a nem banki hitelintézetek alkotják.
A Központi Bank az állam hitelrendszerének központja. Ez az a testület, amely a bankrendszer összes alacsonyabb szintű intézményének tevékenységét szabályozza és ellenőrzi.
A gazdaság monetáris szabályozása;
Hitelpénz kibocsátása;
A hitelintézetek tevékenységének ellenőrzése;
Definíciók és műveletek
Kötelező tartalékok - a bank forrásainak egy része lehívásra elhelyezve
kamatmentes számlára a jegybankban. Ez közvetlenül korlátozza
hitelezési és betétkibocsátási lehetőségek.
Műveletek bekapcsolva nyíltpiaci - tevékenységek központi Bank vételre és eladásra
kereskedelmi és kincstárjegyek, államkötvények és egyéb értékpapírok
értékpapírok, valamint értékpapírokkal folytatott rövid távú ügyletek
egy penziós ügylet későbbi teljesítésével. A magas piaci feltételek időszakában a jegybank felajánlja a kereskedelmi bankoknak, hogy számukra kedvező árfolyamon vásároljanak értékpapírt, hogy csökkentsék hitellehetőségek. Válság idején éppen ellenkezőleg, a jegybank refinanszírozási lehetőségeket teremt a kereskedelmi bankok számára, és olyan feltételeket hoz létre, hogy számukra megtérüljön értékes eszközeiket a jegybanknak eladni.
papír. Ezek a műveletek elsősorban a kereslet szabályozását és
ajánlatokat.
Tőkepiaci ellenőrzés - a részvények és kötvények kibocsátásának eljárása, beleértve
standard szabályok-követelmények, kibocsátási prioritás, külső hivatalos limit
az önfinanszírozással kapcsolatos kölcsönök, kötvénykibocsátási kvóták stb.
Belépés a piacokra - új bankok nyitásának szabályozása, külföldi bankintézetek működési engedélyezése.
Valutaintervenciók - valuta vásárlása és eladása az árfolyam befolyásolása érdekében,
ezért a pénzegység keresletén és kínálatán. Határozottan figyelembe vették
Az Orosz Föderáció Központi Bankjához rendelt feladatok végrehajtása érdekében a következő feladatokat látja el:
A pénzforgalom terén az orosz kormánnyal egységes közpolitikai amelynek célja a nemzeti valuta stabilitásának védelme és biztosítása. A Bank kizárólagos készpénzkibocsátási és forgalomba hozatali joggal rendelkezik.
A bankrendszer megerősítése és fejlesztése terén Az Orosz Föderáció Központi Bankja a banki szabályozásért és a kereskedelmi bankok tevékenységének felügyeletéért felelős szerv. Felügyeleti és szabályozó funkcióit a állami regisztráció bankok és a banki szolgáltatások engedélyezése.
A bankrendszer stabilitásának támogatása terén Az Orosz Föderáció Központi Bankja bankok bankjaként működik. Ez azt jelenti kereskedelmi bankok, rendszerint a szabad pénzüket és ügyfeleik pénzét a Bank of Russia intézményeiben lévő levelező számlákon tartják, amely bankok bankjaként végső hitelezőként működik.
A fizetések terén Az Orosz Föderáció Központi Bankja megállapítja a készpénz nélküli fizetések szabályait és a készpénzhasználat feltételeit. Megszervezi a nagysebességű elektronikus készpénzes fizetési rendszereket és meghatározza azok működési rendjét.
A valutaviszonyok terén amikor ezek a kapcsolatok közvetlenül kapcsolódnak a rubel stabilitásához és az export-import műveletek kiszolgálásához, az Orosz Föderáció Központi Bankja valutaszabályozást hajt végre, azaz meghatározza a hivatalos árfolyamot; megszervezi a tőzsdén és a tőzsdén kívüli deviza adásvételét; -vel történő elszámolások rendjét határozza meg külföldi országok; kezeli az ország arany- és devizatartalékait; aranyat és más nemesfémeket vásárol és ad el.
3. A Központi Bank monetáris politikája.
A pénzügy fő feladata hitelpolitika a jegybanknak stabil vásárlóerőt kell fenntartania pénzegység valamint rugalmas monetáris rendszer biztosítása
kifizetések és elszámolások. Ugyanakkor a jegybank politikája az egyik
fontos alkatrészek az állam általános gazdasági szabályozása, amelynek célja a magas piaci viszonyok fenntartása, a termelés válságos visszaesésének megakadályozása és
Három fő eszköz van monetáris politika:
A választottbíróság határozata az adós csődjének kihirdetéséről az adós ellen csődeljárás megindításáról szóló határozatot jelent. A csődeljárás időtartama általában nem haladja meg az 1 évet. Azonban, választottbíróság jogosult 6 vagy több hónappal meghosszabbítani. A „Fészek. (bankr.) kr. vagy." (48. § 3. pont) a hitelezői követelés-nyilvántartás elkészítését követően a csődgondnok köteles legkésőbb 6 hónapon belül (az időszak meghosszabbítható) a csődeljárás megindítását követően.
A választottbíróság a csődgondnok munka eredményéről szóló jelentését figyelembe véve határozatot hoz a csődeljárás befejezéséről. A csődgondnok az említett határozat kibocsátásának napjától számított 10 napon belül köteles azt az állami szervhez benyújtani. jogi személyek bejegyzése. Ez a meghatározás az államba való felvétel alapja. jogi nyilvántartás az adós felszámolását rögzítő személyek. A bejegyzés megtételétől kezdve a csődgondnok jogköre megszűnik, a csődeljárás befejezettnek, az adós pedig felszámoltnak minősül.
7. A bankok tevékenységére vonatkozó gazdasági standardok és azok betartásának ellenőrzése.
A központilag meghatározott gazdasági standardok a következő mutatókat tartalmazzák:
Ø tőkemegfelelési mutató;
Ø a hitelintézet mérlegének likviditási standardjai;
Ø szabványok a főbb kockázatok korlátozására az erőforrások vonzása és elhelyezése terén.
A közgazdasági standardok szabályozzák egyrészt a hitelintézet saját tőkéjének abszolút és relatív szintjét, másrészt a mérleg likviditását, harmadrészt az aktív, ill. passzív műveletek hitelszervezés, negyedszer, mindegyik létrehozása hitelintézet központosított tartalékok biztosítására pénzügyi stabilitás a bankrendszer egészét.
Másik válasz:
A Központi Bank a következő alapokat állapíthatja meg gazdasági szabványok banki tevékenység:
2) a bank nyereségéből történő levonások létrehozása vagy növelése érdekében
3) kölcsön felvétele más jogi személyektől.
(a lehető leghamarabb kiderül)
Az első két passzív műveleti forma segítségével az első
hitelforrások nagy csoportja – saját forrás. Következő kettő
a passzív műveletek formái az erőforrások második nagy csoportját hozzák létre -
kölcsönzött vagy bevont hitelforrásokat.
11. A KB erőforrások jellemzői: források, az erőforrások összetétele és szerkezete.
A kereskedelmi bank forrásai (banki források) a jegyzett tőkéje és pénzeszközei, valamint a bankok által passzív műveletek eredményeként felvett és a bank aktív működésére felhasznált pénzeszközök. Megjegyzendő továbbá, hogy a „banki források” fogalma tágabb, mint a „hitelforrások” fogalma, mivel az előbbieket nemcsak hitelezési célokra, hanem a bankok egyéb aktív tevékenységeinek finanszírozására és lebonyolítására is biztosítják.
A kereskedelmi bank hitelforrásai a saját tőkének és a felvett forrásoknak a részét képezik, amelyeket készpénzben aktív hitelműveletekre fordítanak. Ráadásul a hitelforrások felhasználása pillanatában megszűnnek a bank erőforrása lenni, hiszen már nem tartalékot képeznek (a hiteltörlesztés kockázatos művelet), hanem befektetett hitelforrásokká válnak.
12. Saját tőke, funkciói, szerkezete. Banki tőkemegfelelés és értékelése.
Létrehozásának és működésének elengedhetetlen feltétele a banktőke. A tőkéhez tartoznak: monetáris alapok.
A bank saját tőkéje a forrásaik kis részét foglalja el, amely jelenleg csökkenőben van. A bank szavatolótőkéjének jelentéktelen arányát a bank forrásaiban a következő okok magyarázzák:
1. A bankok közvetítők, és mások erőforrásaival dolgoznak.
2. A banki eszközök főként monetáris követelések, amelyek rendkívül likvidek és mobilak.
A saját tőke szerepe azonban kiemelkedően nagy a funkciókat
1. Védő– azt jelenti, hogy a saját tőke: - a betétesek védelmét szolgálja, ha a bank bármilyen okból beszünteti tevékenységét;
A banki likviditás fő garanciája, ha a forráskiáramlás meghaladja a beáramlást;
Kompenzációs forrásként működik váratlan költségek, veszteségek és károk.
2. Működőképes– az, hogy a bank tőkéje a finanszírozási költségek forrása és az anyagi-technikai bázis megteremtése, valamint a pénzügyi tartalék képzése. Emellett a banknak saját forrásra van szüksége a regisztrációhoz, valamint a működés első időszakában finanszírozási tevékenységre.
3. Szabályozó– a jegybank a saját tőke nagyságának és a tőkefelhalmozás rendjének szabályozásával biztosítja az adott bank és a bankrendszer egészének stabilitását.
Mivel a bankok likviditása szorosan összefügg a vállalkozások tevékenységével és a lakosság megtakarításainak biztonságával, a bank tőkéje lehetővé teszi, hogy az állam értékelje tevékenységét.
Elegendő méret A szavatolótőke lehetővé teszi a bank számára, hogy hagyományos forrásokból és rendszeres kamattal vonzza be a forrásokat.
A bank tőkéje összetételében nem homogén, bizonyos időszakokban eltérő szerkezetű.
A következő tényezők befolyásolják a tőke mennyiségét és szerkezetét:
Eszköz minősége
Útmutató a nyereség felhasználásához
Befektetett eszközök újratermelése és forgóeszköz-utánpótlás.
A szavatolótőke összegét a bank önállóan határozza meg, figyelembe véve az Oroszországi Bank által megállapított szabványokat.
Tőkemegfelelés – egy relatív mutató, amely a bank pénzügyi stabilitásának figyelembevételével jellemzi tevékenységét az aktív működésből adódó esetleges kockázatok esetén.
A tőkemegfelelés meghatározása a 2001. január 1-jén kelt, 000. számú utasítás szerint történik. szabvány H1. Szabályozza a banki fizetésképtelenség kockázatát, és meghatározza a hitel- és piaci kockázatok kompenzálásához szükséges minimális szavatolótőke követelményeit. A saját tőkemegfelelési mutatót a banki eszközökhöz viszonyított saját tőkeként határozzuk meg, kockázattal súlyozva. Ennek a szabványnak a számítása a következőket tartalmazza:
· méret hitel kockázat függő hitelkötelezettségek (CLO) esetében
· a határidős ügyletek hitelkockázatának mértéke (FTS)
· piaci kockázat értéke (RR)
H1 = (K / S Kri (A1 – Rk1) + KRV + KRS + RR) * 100
13. A kereskedelmi bank alaptőkéjének alakításának és felemelésének rendje.
Jegyzett tőke (AC)– a szavatolótőke minimális (minimum) összege, amely garantálja a bank hitelezőinek érdekeit.
Az alapkezelő társaság, mint szavatolótőke-forrás jellemzői :
1. Ez egy olyan erőforrás, amely folyamatosan a bank rendelkezésére áll, és különféle célokra felhasználható.
2. Erőforrás a rendkívül likvid és nagyon jövedelmező eszközök képzéséhez.
A bankok alaptőkéjének minimális nagyságát törvény határozza meg (a mai állapot szerint 5 millió euró).
Az alapkezelő társaság a következő alapokból jön létre:
· „JSC”, részvények eladásával vagy anyagi javak átruházásával.
A törvény értelmében az éves hozzájárulásnak legalább 5%-nak kell lennie. nettó nyereség amíg az alap el nem éri a meghatározott értéket. A tartalékalapba az előző évek nyereségéből képzett banki alapok forrásai is beletartozhatnak.
A tartalékalapba történő befizetések együttes összege nem haladhatja meg a tárgyévi nettó eredmény összegét. A pénzeszközök felhasználásának eljárása tartalékalap törvénynek megfelelően az igazgatóság határozza meg.
A tartalékalap forrásai a következő célokra használhatók fel:
1. A veszteségek felosztása a tárgyévi eredmények alapján.
2. Tőkeemelés alapok tőkésítésével. A tartalékalap alapját csak akkor utalják át az alapkezelő társaságnak, ha annak összege meghaladja a minimumot.
Az Orosz Föderáció modern hitelrendszerének létrehozását hosszú történelmi időszak előzte meg, amelyet országunk fejlődésének társadalmi-gazdasági feltételei határoztak meg.
A kreditrendszer története több kialakulási szakaszon ment keresztül. Hitelrendszerünk 1917-ig a kapitalista törvények szerint alakult, ami a megfelelő társadalmi-gazdasági formációt tükrözte. Felépítésében, funkcióiban és működésében közel állt az akkori vezető kapitalista országok hitelrendszerének modelljéhez. BAN BEN Orosz Birodalom volt egy háromszintű kreditrendszer, amely a következő linkekből állt.
Az Orosz Birodalom hitelrendszerének felépítése 1917 előtt
Állami Bank A bankszektor, amelyet főként kereskedelmi és takarékpénztárak képviselnek Szakosodott hitelintézetek (biztosítók, hiteltársaságok stb.) A nyugati országoktól eltérően Oroszország alapvetően két szintet fejlesztett ki: az Állami Bankot és a privát banki szektort. A harmadik szint viszonylag gyengén fejlett volt, amit a tőke- és értékpapírpiacok alacsony fejlettségi szintje magyaráz. Oroszországban akkoriban gyakorlatilag nem voltak értékpapír-tranzakciókra szakosodott intézmények, és piacukat mindössze három képviselte. tőzsdék. Ezért a tőkepiacon a felhalmozási és mobilizációs funkciókat elsősorban a kereskedelmi bankok látták el.
Az 1917-es forradalom utáni első hónapokban minden hitelintézetet (bankot és biztosítót) államosítottak, és az Állami Bank a Nemzeti Bank. Az 1918 elején kitört polgárháború lényegében felszámolta a hitelrendszert, hiszen áru-pénz viszonyok hiányában a hitel elvesztette jelentőségét. Ez megerősíti a Népbank és a Narkomfin (Pénzügyminisztérium) egyesülésének tényét. Az ország egyetlen bevételi forrása az úgynevezett bankjegykibocsátás volt, amely hozzájárult a gazdasági kapcsolatok honosításához, és korlátozta az áru-pénz kapcsolatok körét. A 20-as évek elején, új gazdaságpolitika a kreditrendszer helyreállításához vezetett, de meglehetősen csonka formában. Megalakult az Állami Bank, megkezdték a részvénytársasági és szövetkezeti kereskedelmi bankok működését. 1925-re helyreállt a kreditrendszer, melynek szerkezete a következőképpen nézett ki.
A Szovjetunió kreditrendszerének felépítése 1925-ben
Állami Bank bankszektor: részvénybankok(Prombank, Elektrobank, Vneshtorgbank, Southeastern Bank, Far Eastern Bank, Central Asian Bank); szövetkezeti bankok (Vseuobank, Ukrainbank); kommunális bankok (Tsekobank és helyi kommunális bankok); Mezőgazdasági Központi Bank, köztársasági mezőgazdasági bankok Szakosodott és hitel- és pénzintézetek: mezőgazdasági hiteltársaságok; _ kölcsönös hiteltársaságok: takarékpénztárak A hitelrendszer struktúrája három szintre épült, és kifejezte azokat az új társadalmi-gazdasági viszonyokat, amelyek a 30-as évek elejére kialakultak az országban. Az új hitelrendszer sajátossága, hogy láncszemei többsége állami tulajdon volt, ezt követte a szövetkezeti és a legkisebb tőkés (főleg kölcsönös hiteltársaságokkal), valamint a hitelrendszert elsősorban az ipar és a szakosodott bankok és hitelező társaságok képviselték.
A hitelrendszer új struktúrájában nem voltak biztosítótársaságok és értékpapír-ügyletekkel foglalkozó intézmények. Ennek oka az állami biztosítótársaság létrehozása és a hitelrendszerből való kivonása, valamint a különböző állami részvényesi szervezetek közötti részvényforgalomban jelentkező igen korlátozott értékpapírpiac. Így a pénzforrások felhalmozását és mozgósítását gyakorlatilag az állami tulajdonú bankok végezték.
A következő években a hitelrendszer további változáson ment keresztül a 30-as évek hitelreformjának hatására, amikor az állami vagyon kivételével minden vagyonfajtát felszámoltak. A kreditrendszert egyszintű vagy egyláncú rendszerré alakították át, kifejezve az iparosítási és kollektivizálási tervek végrehajtásával kapcsolatos korabeli társadalmi-gazdasági igényeket. A hitelrendszer a gazdaságirányítási parancsnoki-igazgatási rendszer keretein belül kezdett működni, mindössze három bank, takarékpénztár és két biztosító szervezet képviselte.
A Szovjetunió kreditrendszerének felépítése
Állami Bank Stroybank Bank külkereskedelmi _ Takarékpénztárak rendszere Gosstrakh és Ingosstrakh Az átszervezés eredményeként az Állami Bank a kibocsátási és készpénzelszámolási tevékenységen túl rövid lejáratú kölcsönök nyújtását vette át az iparnak, a közlekedésnek, a hírközlésnek. és a gazdaság más ágazataihoz, valamint a mezőgazdaságnak nyújtott hosszú lejáratú hitelekhez .
Az ország második bankja, a Stroybank tevékenységét a hosszú lejáratú hitelek nyújtására és a befektetések finanszírozására összpontosította a gazdaság különböző ágazataiban, különösen a mezőgazdaságban.
A Külkereskedelmi Bank külkereskedelmi hitelezéssel, nemzetközi fizetésekkel, valamint deviza-, arany- és nemesfém-ügyletekkel foglalkozott.
A takarékpénztárak rendszere a lakosságot szolgálta készpénz-megtakarítások vonzásával, szolgáltatások kifizetésével és nyertes állami hitelek értékesítésével.
Gosstrakh monopolizálta a jogi és magánszemélyek országon belüli biztosítási tevékenységét, Ingosstrakh külföldi biztosítási műveleteket végzett (külföldiek vagyonának biztosítása, külföldi szovjet vagyon, export-import rakomány, járművek) .
Minden felhalmozódott készpénz Ezek a szervezetek hozták létre az ország úgynevezett hitelalapját, amelyet ezt követően hitelek formájában szétosztottak és újra elosztottak a gazdaság különböző ágazatai között.
A hitelrendszer hosszú távú parancsnoki-adminisztratív működése gyenge hatékonyságot mutatott, különösen az országban a 80-as évek elejére súlyosbodó pénzügyi és gazdasági problémákkal összefüggésben. A hitel lényegében megszűnt a gazdaság tudományos és technológiai megújulásának aktív befolyásoló eszközeként. A hitelek nagy része második költségvetésként szolgált, mivel a hiteleket a vállalkozások nem fizették vissza. Ennek eredményeként számos hitel leírására került sor, vagy a vállalkozások újrahitelezésének folyamata zajlott. Ez különösen érvényes volt egy nagy szám tervezett veszteséges vállalkozások és a mezőgazdaság. A hitel kamata meglehetősen alacsony szinten maradt, ami sem a bankokat, sem a vállalkozásokat nem ösztönözte a kölcsönös hatékonyság elérésére. Mindez megsértette a hitel fő lényegét - a kölcsön kifizetését és visszafizetését.
Ezért a 80-as évek közepén a gazdaságirányítás átszervezése kapcsán bankreformot hajtottak végre, amely nagy ágazati szakbankok létrehozásában fejeződött ki.
A Szovjetunió kreditrendszerének felépítése a 80-as évek közepén
Állami Bank (a Szovjetunió Gosbankja) Ipari és Építőipari Bank (Promstroybank) Agrár-Ipari Bank (A Szovjetunió Agroprombankja) Lakásügyi és kommunális szolgáltatások bankja és társadalmi fejlődés(Zhilsotsbank USSR) Munkaügyi Megtakarítási és Lakossági Hitelezés Bankja (Szovjetunió Takarékpénztára) A Szovjetunió Külgazdasági Bankja Ennek az átszervezésnek az volt a sajátossága, hogy az iparágra specializálódott bankok jogot kaptak mind a rövid, mind a hosszú távú lejáratú hitelezés. Az Állami Bank jelentős hitelforrásait szakosodott bankok kapták. Az Állami Bank megtartotta kibocsátási, elszámolási, ellenőrzési funkcióit, valamint a nem termelő szektor hitelezését. A takarékpénztárak rendszere egyetlen Takarékpénztárrá alakult át számos fiókkal és fiókkal.
A bankrendszer átszervezésének fő feladata a progresszív hitelpolitika megvalósítása és a teljes hitelrendszer hatékonyságának növelése volt. A további gyakorlat azonban azt mutatta, hogy egy ilyen átszervezés inkább negatív, mint pozitív volt, hiszen három bank (Állami Bank, Stroybank, Vneshekolnombank) monopóliumát lényegében felváltotta az újonnan létrehozott, átszervezett, specializált bankok monopóliuma.
A bankrendszer központi, egyszintű struktúrája a bankok befolyási övezetét osztályonként konszolidálta. A vállalkozások a korábbiakhoz hasonlóan a bankokhoz kerültek, és nem volt választási joguk a hitelforrások megszerzésében. A bankok forgalmi költségei meredeken emelkedtek a növekedés miatt bankgép, magassága bérekés szervezett kiadások.
Az Állami Bank csak a legfelső szinten vett részt a forráselosztásban, anélkül, hogy befolyásolhatta volna a hiteltervek végrehajtását. Minden bank önálló hiteltervet valósított meg adminisztratív menedzsment módszerekkel. Így forrásaikat vertikálisan osztották el intézményeik között, figyelmen kívül hagyva a források befektetésének jövedelmezőségét, és egyszerű pénzügyi szolgáltatásokat, támogatásokat nyújtottak a vállalkozásoknak.
A speciális bankok monopolhelyzete és az erőforrások központosított összevonása nem tette lehetővé a pénzzel való kereskedést, a pénzpiacok létrehozását. Ezenkívül a bankok mesterséges díjakat kezdtek bevezetni a vállalkozásoktól és a lakosságtól Banki szolgáltatások. Ennek következtében a hitel- és monetáris források továbbra is passzív szerepet játszottak, és nem tudták racionálisan befolyásolni a gazdasági fejlődés menetét.
Az 1987-es banki átszervezés pozitív intézkedései közé tartozik a készpénz nélküli fizetések egyszerűsítése, a jóváírási veszteségek megszüntetése, a készletek többletkészletei, valamint a saját forgótőke elvesztését pótló hitelek kibocsátása, a többlethitel-kivonás felfüggesztése. a gazdasági forgalomból származó pénzeszközök és azok saját forrásokkal való helyettesítése a vállalkozások. E tevékenységek eredményeként több mint 75 milliárd rubel hitelforrás szabadult fel. Az ilyen pozitív intézkedéseket azonban jelentősen ellensúlyozták a bankreform negatív következményei.
Az 1988-1989-es bankreform negatív következményeire adott válaszként. A kereskedelmi és szövetkezeti bankok elsősorban a különböző iparágakból származó készpénz-megtakarítások alapján jöttek létre. Az első időszakban 1988-1989. Körülbelül 150 kereskedelmi és szövetkezeti bank jött létre. A bankrendszer új, kétszintű szerkezete kezdett kialakulni: az Állami Bank ill szakosodott bankok- az első szint, a kereskedelmi és szövetkezeti bankok - a második szint.
1990 közepén a kormány piacgazdasági átállási programjának bejelentése kapcsán nyilvánvalóvá vált, hogy a bankrendszer további átszervezésre szorul. Különösen a kormányprogram megjegyezte, hogy létre kell hozni egy hatékony kétszintű bankrendszert, amely a következőkből áll Állami bankés kereskedelmi bankok, amelyekké az 1987-ben létrehozott szakbankokat is át kell alakítani.
Ezzel a programmal együtt az ország végrehajtó és törvényhozó testületei a piacra való átállás alternatív programját – „500 napot” fontolgatták, amely egy háromszintű bankrendszer létrehozását javasolta, amely az Állami Bank, ill. kereskedelmi bankok, szakosodott hitel- és pénzintézetek hálózatával egészült ki, amelyeket biztosítótársaságok, földbankok és befektetési alapok, hiteltársaságok, nyugdíjalapok, brókerek és lízingcégek. Az „500 nap” program a jövőbeni tőkepiaci entitások körét bővítette speciális hitelintézetek várható létrehozásával, de lényegében helytelenül cserélte fel a „hitelrendszer” fogalmát a „bankrendszer” fogalmára. Az első fogalom tágabb, mint a második, amely csak a bankokra korlátozódik. Emellett megmaradt a programban a „hitelalap” fogalma, amelyet piaci viszonyok között a „tőkepiaccal” kell helyettesíteni.
Az új kreditrendszer felépítésének koncepciója szinte teljesen átkerült az uniós kormány „Fő fejlesztési irányok” programjába. nemzetgazdaság 1990 őszén fogadta el a Szovjetunió Legfelsőbb Tanácsa. Azonban itt is szakmai hiba történt, hiszen a bankrendszer lényegében egy új hitelrendszer létrehozását jelentette.
1990 végén a Szovjetunió Legfelsőbb Tanácsa elfogadta az állami bankról és a banki tevékenységről szóló törvényt, amely végül kétszintű bankrendszert hozott létre a Központi Bank (Állami Bank), a Takarékpénztár és a kereskedelmi bankok formájában. . E törvény szerint a kereskedelmi bankok önálló státuszt kaptak a betétbevonás és a hitelpolitika, valamint a kamatlábak meghatározása terén. Emellett gyakorlási jogot is kaptak valutaműveletek a jegybank által kiadott engedélyek alapján.
Az 1990-es törvény megváltoztatta az Állami Bank funkcionális tevékenységét: a kibocsátási és elszámolási funkciók mellett megkezdte a kereskedelmi bankok tevékenységének ellenőrzését azzal, hogy kötelező tartalékképzési normákat állapított meg számukra, és azokat a jegybank számláin tárolta. Az 1990-es törvény elfogadása hozzájárult a kereskedelmi bankok széles hálózatának kialakításához az ország minden régiójában.
A szakosodott bankok kereskedelmi bankokká alakultak. Már 1988-1989-ben. Külön szakosodott hitel- és pénzintézetek kezdtek kialakulni. A két állami biztosítóintézet – Gosstrakh és Ingosstrakh – alternatívájaként kereskedelmi alapon megalakult a Tsentrorezerv, Dalross, Asko és mások biztosítótársaságok.
Többet egy időben hoztak létre befektetési társaságokés a bankok. 1990-re, i.e. A „banktörvény és a banktevékenység” elfogadásának idejére háromszintű hitelrendszer kezdett kialakulni az országban. 1991 végére az Orosz Föderáció önálló államként való megalakulásával összefüggésben kialakult a kreditrendszer új struktúrája, amely a következő három szintből áll.
Az Orosz Föderáció kreditrendszerének szerkezete 1992 végén
Orosz Föderáció Központi Bankja Bankrendszer kereskedelmi bankok Orosz Föderáció takarékpénztára Szakosodott nem banki hitelintézetek: biztosítótársaságok befektetési alapok egyéb Az Orosz Föderáció hitelrendszerének jelenlegi szerkezete közeledik az iparosodott országok hitelrendszerének modelljéhez . De tény, hogy az új kreditrendszer leggyengébb láncszeme a harmadik szint. Főleg biztosítótársaságok képviselik, más típusú szakosodott hitelintézetek fejlesztéséhez pedig a tőkepiac és annak második eleme - az értékpapírpiac - teljes körű működése szükséges. Ez utóbbi létrehozása az állami tulajdon viszonylag széles körű privatizációja mellett lehetséges. Ez kell, hogy ösztönözze a kreditrendszer harmadik szintjének kialakulását.
Az új bankrendszer még mindig bonyolultan és ellentmondásosan fejlődik. 1992 elejére 1414 kereskedelmi bank működött az Orosz Föderációban, amelyek közül 767 volt szakosodott bank alapján jött létre, 646 pedig újonnan alakult. A teljes összetett alap 76,1 milliárd rubelt tett ki. Az új bankrendszer fő hátránya azonban a kis bankok nagy száma - 1037, vagyis a bankok teljes számának 73%-a, 5-25 millió rubel jegyzett tőkével, míg a 200 feletti jegyzett tőkével rendelkező bankok. millió rubel. 24-en voltak, az összességük 2%-a.
Ezért a kis kereskedelmi bankok nem tudták hatékonyan megszervezni az ügyfélszolgálatot és garantálni a betéteik biztonságát. Emellett az egész bankrendszerre jellemző negatív aspektusok a képzett munkaerő hiánya; gyenge anyagi és technikai bázis; a verseny hiánya; a szolgáltatások elérhetetlensége számos ügyfél számára a magas kamatok miatt. Az 1993-1994-es éveket a kereskedelmi bankok és egyéb pénzintézetek számának további növekedése jellemezte, ami a privatizáció bővülésének, az értékpapírpiac fejlődésének, a piaci reformok további előmozdításának volt köszönhető.
1994 végére mintegy 2400 kereskedelmi bank, több mint 2 ezer biztosítótársaság, nagyszámú befektetési alap (cég) működött Oroszországban, ugyanakkor jelzálogbankok és nem állami nyugdíjalapok, pénzügyi és építőipari cégek, magán takarékpénztárakés számos más hitelintézet.
1994 végén az orosz kreditrendszer szerkezete jelentősen eltér 1991-1992 között.
Az Orosz Föderáció kreditrendszerének szerkezete 1994 végén
Központi Bank Bankrendszer: kereskedelmi bankok takarékpénztárak jelzálogbankok szakosodott nem banki pénzügyi intézmények biztosítók befektetési alapok nyugdíjpénztárak pénzügyi építőipari társaságok egyéb A hitelrendszer új szerkezete egyre jobban tükrözte a piacgazdaság igényeit és egyre jobban alkalmazkodott a folyamatokhoz az új gazdasági reformokról.
A kreditrendszer kialakításának folyamata ugyanakkor feltárt bizonyos hiányosságokat. Minden szinten jogsértésben fogalmazódtak meg: tovább alakulnak és léteznek olyan kis intézmények (bankok, biztosítók, befektetési alapok), amelyek a gyenge pénzügyi bázis miatt nem tudnak megbirkózni az ügyfelek igényeivel; a kereskedelmi bankok és egyéb intézmények főként rövid távú tevékenységet folytatnak hitelműveletek, nem fektet be eleget az iparba és más ágazatokba.
Számos újonnan létrehozott hitel- és pénzintézet, biztosítótársaság és befektetési alap folytat számukra szokatlan tevékenységet: betéteket vonz be a lakosságtól, kereskedelmi és takarékpénztári funkciókat látva el. Számos befektetési alap, pénzügyi társaság és bank nem valódi kereskedelmi alapokra, hanem piramiselvre építette tevékenységét, ami 1993-1994 között csődhullámot okozott. Ezenkívül a rövid lejáratú hitelek magas kamatai a nyereség indokolatlan növekedéséhez vezetnek, amelyet később külföldi valuta, ami leértékeli a rubelt és megnövekedett inflációhoz vezet. Ezért az Orosz Föderáció bankrendszerének számos vonatkozása további javításra szorul.
Az Orosz Föderáció hitelrendszere
Az Orosz Föderáció modern hitelrendszerének létrehozását hosszú történelmi időszak előzte meg, amelyet országunk fejlődésének társadalmi-gazdasági feltételei határoztak meg.
A kreditrendszer története több kialakulási szakaszon ment keresztül. Hitelrendszerünk 1917-ig a kapitalista törvények szerint alakult, ami a megfelelő társadalmi-gazdasági formációt tükrözte. Felépítésében, funkcióiban és működésében közel állt az akkori vezető kapitalista országok hitelrendszerének modelljéhez. Az Orosz Birodalomban háromszintű kreditrendszer volt, amely a következő linkekből állt.
Az Orosz Birodalom hitelrendszerének felépítése 1917 előtt
Állami Bank A bankszektor, amelyet főként kereskedelmi és takarékpénztárak képviselnek Szakosodott hitelintézetek (biztosítók, hiteltársaságok stb.) A nyugati országoktól eltérően Oroszország alapvetően két szintet fejlesztett ki: az Állami Bankot és a privát banki szektort. A harmadik szint viszonylag gyengén fejlett volt, amit a tőke- és értékpapírpiacok alacsony fejlettségi szintje magyaráz. Oroszországban akkoriban gyakorlatilag nem voltak értékpapír-tranzakciókra szakosodott intézmények, és piacukat mindössze három tőzsde képviselte. Ezért a tőkepiacon a felhalmozási és mobilizációs funkciókat elsősorban a kereskedelmi bankok látták el.
Az 1917-es forradalom utáni első hónapokban minden hitelintézetet (bankot és biztosítót) államosítottak, és az Állami Bank bázisán megalakult a Népbank. Az 1918 elején kitört polgárháború lényegében felszámolta a hitelrendszert, hiszen áru-pénz viszonyok hiányában a hitel elvesztette jelentőségét. Ez megerősíti a Narodny Bank és a Narkomfin (Pénzügyminisztérium) egyesülésének tényét. Az ország egyetlen bevételi forrása az úgynevezett bankjegykibocsátás volt, amely hozzájárult a gazdasági kapcsolatok honosításához, és korlátozta az áru-pénz kapcsolatok körét. A 20-as évek elején az új gazdaságpolitika a hitelrendszer helyreállításához vezetett, de meglehetősen csonka formában. Létrejött az Állami Bank, megkezdték a részvénytársasági és szövetkezeti kereskedelmi bankok működését, 1925-re helyreállt a hitelrendszer, melynek szerkezete a következőképpen nézett ki.
A Szovjetunió kreditrendszerének felépítése 1925-ben
Állami Bank Bankszektor: részvénybankok (Prombank, Elektrobank, Vneshtorgbank, Southeastern Bank, Far Eastern Bank, Central Asian Bank); szövetkezeti bankok (Vseuobank, Ukrainbank); kommunális bankok (Tsekobank és helyi kommunális bankok); Mezőgazdasági Központi Bank, köztársasági mezőgazdasági bankok Szakosodott és hitel- és pénzintézetek: mezőgazdasági hiteltársaságok; kölcsönös hiteltársaságok: takarékpénztárak A hitelrendszer szerkezetét három szint képviselte, és kifejezte azokat az új társadalmi-gazdasági viszonyokat, amelyek a 30-as évek elejére az országban kialakultak. állami tulajdon, ezt követi a szövetkezeti és a legjelentéktelenebb - kapitalista (főleg kölcsönös hiteltársaságokkal). A hitelrendszert ugyanakkor döntően iparág-specifikus és szakosodott bankok és hitelező társaságok képviselték.
A hitelrendszer új struktúrájában nem voltak biztosítótársaságok és értékpapír-ügyletekkel foglalkozó intézmények. Ennek oka az állami biztosítótársaság létrehozása és a hitelrendszerből való kivonása, valamint a különböző állami részvényesi szervezetek közötti részvényforgalom nagyon korlátozott értékpapírpiaca. Így a pénzforrások felhalmozását és mozgósítását gyakorlatilag a bankok végezték állami tulajdon keretében.
A következő években a hitelrendszer további változáson ment keresztül a 30-as évek hitelreformjának hatására, amikor az állami vagyon kivételével minden vagyonfajtát felszámoltak. A kreditrendszert vízszintes, vagy egyláncú rendszerré alakították át, kifejezve az iparosítási és kollektivizálási tervek végrehajtásával kapcsolatos korabeli társadalmi-gazdasági igényeket. A hitelrendszer a gazdaságirányítási parancsnoki-igazgatási rendszer keretein belül kezdett működni, mindössze három bank, takarékpénztár és két biztosító szervezet képviselte.
A Szovjetunió kreditrendszerének felépítése
Állami Bank Stroybank Bank külkereskedelmi Takarékpénztárak rendszere Gosstrakh és Ingosstrakh Az átszervezés eredményeként az Állami Bank a kibocsátási és készpénzelszámolási tevékenységen túl rövid lejáratú kölcsönök nyújtását vállalta az ipar, a közlekedés, a hírközlés területén. és más gazdasági ágazatok, valamint a mezőgazdaságnak nyújtott hosszú lejáratú hitelek.
Az ország második bankja, a Stroybank tevékenységét a hosszú lejáratú hitelnyújtásra és a befektetések finanszírozására összpontosította a gazdaság különböző ágazataiban, különösen a mezőgazdaságban.
A Külkereskedelmi Bank külkereskedelmi hitelezéssel, nemzetközi fizetésekkel, valamint deviza-, arany- és nemesfém-ügyletekkel foglalkozott.
A takarékpénztárak rendszere a lakosságot szolgálta készpénz-megtakarítások bevonásával, szolgáltatások fizetésével és jövedelmező állami hitelek értékesítésével.
Gosstrakh monopolizálta a jogi személyek és magánszemélyek országon belüli biztosítási tevékenységét, Ingosstrakh külföldi biztosítási műveleteket végzett (külföldiek vagyonának biztosítása, külföldön szovjet ingatlanok, export-import rakomány, járművek).
Ezen szervezetek összes felhalmozott pénzeszköze létrehozta az ország úgynevezett hitelalapját, amelyet ezt követően hitelek formájában szétosztottak és újra elosztottak a gazdaság különböző ágazatai között.
A kreditrendszer hosszú távú parancsnoki-adminisztratív működése gyenge hatékonyságot mutatott, különösen az országban a 80-as évek elejére súlyosbodó pénzügyi és gazdasági problémákkal összefüggésben. A hitel lényegében megszűnt a gazdaság tudományos és technológiai megújulásának aktív befolyásoló eszközeként. A hitelek nagy része második költségvetésként szolgált, mivel a hiteleket a vállalkozások nem fizették vissza. Ennek eredményeként számos hitel leírására került sor, vagy a vállalkozások újrahitelezésének folyamata zajlott. Ez különösen nagy számú tervezett veszteséges vállalkozásra és mezőgazdaságra vonatkozott. A hitel kamata meglehetősen alacsony szinten maradt, ami sem a bankokat, sem a vállalkozásokat nem ösztönözte a kölcsönös hatékonyság elérésére. Mindez megsértette a hitel fő lényegét - a kölcsön kifizetését és visszafizetését.
Ezért a 80-as évek közepén a gazdaságirányítás átszervezése kapcsán bankreformot hajtottak végre, amely nagy ágazati szakbankok létrehozásában fejeződött ki.
A Szovjetunió kreditrendszerének felépítése a 80-as évek közepén
Állami Bank (a Szovjetunió Állami Bankja) Ipari Építési Bank (Promstroybank) Agrár-Ipari Bank (Agroprombank USSR) Lakásügyi, Kommunális Szolgáltatások és Társadalmi Fejlesztési Bank (Szovjetunió Zhilsotsbank) Munkaügyi Megtakarítási és Lakossági Hitelezés Bankja (Takarékpénztár) A Szovjetunió Külgazdasági Bankja A Szovjetunió Külgazdasági Bankja Ennek az átszervezésnek az volt a sajátossága, hogy a szakosodott bankok rövid és hosszú lejáratú hitelezésre is jogot kaptak. Az Állami Bank jelentős hitelforrásait szakosodott bankok kapták. Az Állami Bank megtartotta kibocsátási, elszámolási, ellenőrzési funkcióit, valamint a nem termelő szektor hitelezését. A takarékpénztárak rendszere egyetlen Takarékpénztárrá alakult, számos fiókkal és irodával.
A bankrendszer átszervezésének fő feladata a progresszív hitelpolitika megvalósítása és a teljes hitelrendszer hatékonyságának növelése volt. A további gyakorlat azonban azt mutatja, hogy egy ilyen átszervezés inkább negatív, mint pozitív volt, hiszen három bank (Állami Bank, Stroybank, Vneshekolnombank) monopóliumát lényegében felváltotta az újonnan létrehozott, átszervezett, specializált bankok monopóliuma.
A bankrendszer központi, egyszintű struktúrája a bankok befolyási övezetét osztályonként konszolidálta. A vállalkozások a korábbiakhoz hasonlóan a bankokhoz kerültek, és nem volt választási joguk a hitelforrások megszerzésében. A bankok forgalmi költségei meredeken emelkedtek a bankapparátus növekedése, a bérek növekedése és a szervezett kiadások miatt.
Az Állami Bank csak a legfelső szinten vett részt a forráselosztásban, anélkül, hogy befolyásolhatta volna a hiteltervek végrehajtását. Minden bank önálló hiteltervet valósított meg adminisztratív menedzsment módszerekkel. Így forrásaikat vertikálisan osztották el intézményeik között, figyelmen kívül hagyva a források befektetésének jövedelmezőségét, és egyszerű pénzügyi szolgáltatásokat, támogatásokat nyújtottak a vállalkozásoknak.
A speciális bankok monopolhelyzete és az erőforrások központosított összevonása nem tette lehetővé a pénzzel való kereskedést, a pénzpiacok létrehozását. Ezenkívül a bankok mesterséges díjakat kezdtek bevezetni a vállalkozások és a lakosság részéről a szokásos banki szolgáltatásokért. Ennek következtében a hitel- és monetáris források továbbra is passzív szerepet játszottak, és nem tudták racionálisan befolyásolni a gazdasági fejlődés menetét.
Az 1987-es banki átszervezés pozitív intézkedései közé tartozik a készpénz nélküli fizetések racionalizálása, a jóváírási veszteségek megszüntetése, a készlettöbblet, valamint a saját forgótőke elvesztését pótló hitelek kibocsátása, a többlethitel-kivonás felfüggesztése. a gazdasági forgalomból származó pénzeszközök és azok helyettesítése a vállalkozások saját forrásaival. Ezen intézkedések eredményeként több mint 75 milliárd rubel hitelforrás szabadult fel. Az ilyen pozitív intézkedéseket azonban jelentősen ellensúlyozták a bankreform negatív következményei.
Az 1988-1989-es bankreform negatív következményeire adott válaszként. A kereskedelmi és szövetkezeti bankok elsősorban a különböző iparágakban felhalmozódott készpénz alapján kezdtek létrejönni. Az első időszakban 1988-1989. Körülbelül 150 kereskedelmi és szövetkezeti bank jött létre.A bankrendszer új, kétszintű szerkezete kezdett kialakulni: állami bankok, szakosodott bankok - az első szint, kereskedelmi és szövetkezeti bankok - a második szint.
1990 közepén a piaci átállási program kormányzati bejelentése kapcsán nyilvánvalóvá vált, hogy a bankrendszer további átszervezésre szorul. A kormányprogram kiemelte, hogy létre kell hozni egy hatékony, kétszintű, az Állami Bankból és a kereskedelmi bankokból álló bankrendszert, amelyvé az 1987-ben szintén létrehozott szakosodott bankokat is át kell alakítani.
Ezzel a programmal együtt az ország végrehajtó és törvényhozó testületei a piacra való átállás alternatív programját – „500 napot” fontolgatták, amely egy háromszintű bankrendszer létrehozását javasolta, amely az Állami Bank, ill. kereskedelmi bankok, szakosodott pénzintézetekből álló hálózat egészítette ki biztosítótársaságok, földbankok, befektetési alapok, hiteltársaságok, nyugdíjpénztárak, bróker- és lízingtársaságok által képviselt hálózattal. szakosodott hitelintézetek jövőbeli létrehozását, de lényegében helytelenül cserélte fel a „hitelrendszer” fogalmát a „bankrendszer” fogalmára. Az első fogalom tágabb, mint a második, amely csak a bankokra korlátozódik. Emellett megmaradt a programban a „hitelalap” fogalma, amelyet piaci viszonyok között a „tőkepiacra” kellett váltani.
Az új kreditrendszer felépítésének koncepciója szinte teljesen átkerült a szakszervezeti kormány „A nemzetgazdaság fejlesztésének és a piacra való átmenet főbb irányai” című programjába, amelyet 1990 őszén fogadott el a Legfelsőbb Tanács. a Szovjetunió. Azonban itt is szakmai hiba történt, hiszen a bankrendszer lényegében egy új hitelrendszer létrehozását jelentette.
1990 végén a Szovjetunió Legfelsőbb Tanácsa elfogadta az állami bankról és a banki tevékenységről szóló törvényt, amely végül kétszintű bankrendszert hozott létre a Központi Bank (Állami Bank), a Takarékpénztár és a kereskedelmi bankok formájában. E törvény szerint a kereskedelmi bankok önálló státuszt kaptak a betétbevonás és a hitelpolitika, valamint a kamatlábak meghatározása terén. Emellett a jegybank által kiadott engedélyek alapján devizaügyletek lebonyolítására is jogot kaptak.
Az 1990-es törvény megváltoztatta az Állami Bank funkcionális tevékenységét: a kibocsátási és elszámolási funkciók mellett megkezdte a kereskedelmi bankok tevékenységének ellenőrzését, kötelező normákat szabva a tartalékok lekötésére és a jegybank számláin való vezetésére. Az 1990-es törvény elfogadása hozzájárult a kereskedelmi bankok széles hálózatának kialakításához az ország minden régiójában.
A szakosodott bankok kereskedelmi bankokká alakultak. Már 1988-1989-ben. külön szakosodott hitel- és pénzintézetek kezdtek kialakulni. A két állami biztosítóintézet – Gosstrakh és Ingosstrakh – alternatívájaként a „Tsentrorezerv”, „Dalross”, „Asko” és mások biztosítótársaságokat hoztak létre kereskedelmi alapon.
Ezzel egy időben több befektetési társaság és bank is létrejött. 1990-re, i.e. A „banktörvény és a banktevékenység” elfogadásának idejére háromszintű hitelrendszer kezdett kialakulni az országban. 1991 végére az Orosz Föderáció önálló államként való megalakulásával összefüggésben kialakult a kreditrendszer új struktúrája, amely a következő három szintből áll.
Az Orosz Föderáció kreditrendszerének szerkezete 1992 végén
Orosz Föderáció Központi Bankja Bankrendszer kereskedelmi bankok Orosz Föderáció takarékpénztára Szakosodott nem banki hitelintézetek: biztosítótársaságok befektetési alapok egyéb Az Orosz Föderáció hitelrendszerének jelenlegi szerkezete közeledik az iparosodott országok hitelrendszerének modelljéhez . De tény, hogy az új kreditrendszer leggyengébb láncszeme a harmadik szint. Főleg biztosítótársaságok képviselik, más típusú szakosodott hitelintézetek fejlődéséhez pedig a tőkepiac és annak második eleme, az értékpapírpiac teljes körű működése szükséges. Ez utóbbi létrehozása az állami tulajdon viszonylag széles körű privatizációja mellett lehetséges. Ez kell, hogy ösztönözze a kreditrendszer harmadik szintjének kialakulását.
Az új bankrendszer még mindig bonyolultan és ellentmondásosan fejlődik. 1992 elejére 1414 kereskedelmi bank működött az Orosz Föderációban, amelyek közül 767 volt szakosodott bank alapján jött létre, 646 pedig újonnan alakult. A teljes összetett alap 76,1 milliárd rubelt tett ki. Az új bankrendszer fő hátránya azonban a kis bankok nagy száma - 1037, vagyis a bankok teljes számának 73%-a, 5-25 millió rubel jegyzett tőkével, míg a 200 feletti jegyzett tőkével rendelkező bankok. millió rubel. 24-en voltak, az összességük 2%-a.
Ezért a kis kereskedelmi bankok nem tudták hatékonyan megszervezni az ügyfélszolgálatot és garantálni a betéteik biztonságát. Emellett az egész bankrendszerre jellemző negatív aspektusok a képzett munkaerő hiánya; gyenge anyagi és technikai bázis; a verseny hiánya; a szolgáltatások elérhetetlensége számos ügyfél számára a magas kamatok miatt. Az 1993-1994-es éveket a kereskedelmi bankok és egyéb pénzintézetek számának további növekedése jellemezte, ami a privatizáció bővülésének, az értékpapírpiac fejlődésének és a piaci reformok további előretörésének volt köszönhető.
1994 végére körülbelül 2400 kereskedelmi bank működött Oroszországban, több mint 2 ezer. biztosítótársaságok, nagyszámú befektetési alap (cég), ugyanakkor jelzálogbankok, nem állami nyugdíjalapok, pénzügyi és építőipari társaságok, magán takarékpénztárak és számos más hitelintézet is létrejött.
1994 végén az orosz kreditrendszer szerkezete jelentősen eltér 1991 és 1992 között.
Az Orosz Föderáció kreditrendszerének szerkezete 1994 végén
Központi Bank Bankrendszer: kereskedelmi bankok takarékpénztárak jelzálogbankok szakosodott nem banki pénzügyi intézmények biztosítók befektetési alapok nyugdíjpénztárak pénzügyi építőipari társaságok egyéb A hitelrendszer új szerkezete egyre jobban tükrözte a piacgazdaság igényeit és egyre jobban alkalmazkodott a folyamatokhoz az új gazdasági reformokról.
A kreditrendszer kialakításának folyamata ugyanakkor feltárt bizonyos hiányosságokat. Minden szinten jogsértésben fogalmazódtak meg: tovább alakulnak és léteznek olyan kis intézmények (bankok, biztosítók, befektetési alapok), amelyek a gyenge pénzügyi bázis miatt nem tudnak megbirkózni az ügyfelek igényeivel; a kereskedelmi bankok és egyéb intézmények főként rövid lejáratú hitelezési műveleteket végeznek, nem fektetik be kellőképpen az iparba és más szektorokba forrásaikat.
Számos újonnan létrehozott hitel- és pénzintézet, biztosítótársaság és befektetési alap folytat számukra szokatlan tevékenységet: betéteket vonz be a lakosságtól, kereskedelmi és takarékpénztári funkciókat látva el. Számos befektetési alap, pénzügyi társaság és bank nem valódi kereskedelmi alapokra, hanem piramiselvre építette tevékenységét, ami 1993-1994 között csődhullámot okozott. Ezen túlmenően a rövid lejáratú hitelek magas kamatai indokolatlan nyereségnövekedéshez vezetnek, amelyet ezt követően devizára váltanak át, ami leértékeli a rubelt, és megnövekedett inflációhoz vezet. Ezért az Orosz Föderáció bankrendszerének számos vonatkozása további javításra szorul.
A kreditrendszer működési mechanizmusa
A modern hitelrendszer a hiteltőke-piacon működő, pénztőke felhalmozását és mozgósítását végző különböző hitel- és pénzintézetek gyűjteménye.
A kreditrendszeren keresztül valósul meg a kredit lényege és funkciói. A hitel a kölcsöntőke mozgása, amelyet bizonyos százalékig törlesztési feltételek mellett adnak ki.
A hitel a következő funkciókat látja el: monetáris tőke felhalmozása és mobilizálása; a monetáris tőke újraelosztása; költségmegtakarítás; a tőkekoncentráció és centralizáció felgyorsítása; a gazdaság szabályozása.
A piacon értékesített hiteleknek két fő formája van: a kereskedelmi és a banki, amelyek a résztvevők összetételében, a hitel tárgyában, a dinamikában, a kamatokban és a működési körben különböznek egymástól.
Kereskedelmi kölcsön az egyik működő vállalkozás halasztott fizetéssel történő áruértékesítés formájában nyújtja a másiknak. Az ilyen kölcsön eszköze egy átutalt váltó kereskedelmi Bank. A kereskedelmi hitel tárgya általában az árutőke, amely az ipari tőke áramlását, az áruk termelési szférából a fogyasztási szférába történő mozgását szolgálja. A kereskedelmi hitel sajátossága, hogy a kölcsöntőke itt egyesül az ipari tőkével. Az ilyen kölcsön fő célja az áruk értékesítésének és a bennük rejlő nyereség felgyorsítása. A kereskedelmi kölcsön kamata, amelyet az áru árában és a számla összegében is tartalmaz, általában alacsonyabb, mint a banki hiteleké. A kereskedelmi hitel nagyságát az ipari és kereskedelmi társaságok rendelkezésére álló tartalék tőke mértéke korlátozza.
banki kölcsön bankok és egyéb hitel- és pénzintézetek jogi személyek (ipari, közlekedési, kereskedelmi társaságok), lakosság, állam és külföldi ügyfelek részére készpénzkölcsönben nyújtanak.
A bankhitel irányában, feltételeiben és méretében meghaladja a kereskedelmi hitel határait. Alkalmazási köre szélesebb. A kereskedelmi számla jelentős helyettesítése bankszámlával rugalmasabbá teszi ezt a kölcsönt, kiterjeszti hatályát és növeli a biztonságot. A banki és kereskedelmi hitelek dinamikája is eltérő. Így a kereskedelmi hitelek volumene a termelés és a kereskedelmi forgalom növekedésétől függ. A banki hitelek iránti keresletet elsősorban a gazdaság különböző ágazataiban fennálló adósságállomány határozza meg. Ugyanakkor ki van téve a ciklikus gazdasági ingadozásoknak is. A bankhitel kettős jellegű: működhet működő vállalkozások, cégek tőkekölcsöneként, vagy pénzkölcsön formájában, pl. fizetőeszközként a tartozások kifizetésekor.
A hitelrendszer fejlődésével és bővülésével a banki hitelek növekedési üteme nő.
Jelenleg a banki hiteleknek többféle formája létezik.
Fogyasztói kölcsönÁltalában kereskedelmi társaságok, bankok és szakosodott pénzintézetek biztosítják, hogy a lakosság részletfizetéssel vásárolhasson árukat és szolgáltatásokat. Jellemzően tartós cikkek (autó, hűtőszekrény, bútor, háztartási gép) értékesítése történik ilyen hitel segítségével. A hitel futamideje 3 év, kamata 10-től 25-ig. A lakosság ipari fejlett országokévi bevételének 10-20%-át költi fedezésre fogyasztási hitel. Nem fizetés esetén az ingatlant a hitelező lefoglalja.
Jelzálog lakásvásárlásra vagy építkezésre, földvásárlásra adják ki. Ezt a bankok (a befektetési bankok kivételével) és a szakosodott hitel- és pénzintézetek biztosítják. A kölcsönt részletben is kiadják.A legmagasabb szint jelzálog hitel- az USA-ban, Kanadában, Angliában. A kölcsön kamata a gazdasági helyzettől függően változik - 15 és 30 között a legtöbb.
Állami kölcsön fel kell osztani saját államhitelre és államadósságra. Az első esetben az állami hitelintézetek (bankok és egyéb pénzintézetek) hiteleznek a gazdaság különböző ágazatainak. A második esetben az állam kölcsönt vesz fel a bankoktól és más tőkepiaci pénzintézetektől finanszírozás céljából költségvetési deficitÉs államadósság. Ugyanakkor a hitelintézetek mellett államkötvényeket vásárol a lakosság, jogalanyok, azaz különböző vállalkozások és cégek.
Nemzetközi kölcsön magán- és állami jellegű, tükrözve a kölcsöntőke mozgását a nemzetközi gazdasági és monetáris kapcsolatok szférájában.
Uzsorás kölcsön anakronizmusként továbbra is fennáll számos fejlődő országban, ahol a kreditrendszer gyengén fejlett. Az ilyen hiteleket jellemzően magánszemélyek, pénzváltók és egyes bankok adják ki. Ennek a kölcsönnek a sajátossága rendkívüli magas kamatok(30-tól 200-ig és felette).
A modern hitelrendszer két alapfogalmat foglal magában: a hitelezési, elszámolási és fizetési viszonyok összességét, amelyek meghatározott, meghatározott hitelezési formákon és módokon alapulnak; működő hitel- és pénzintézetek összessége (bankok, biztosítók stb.). Az első fogalom általában a kölcsöntőke mozgásával kapcsolatos különféle hitelformák formájában. A második azt jelenti, hogy a hitelrendszer számos intézményén keresztül szabad pénzeszközöket halmoz fel, és azokat a vállalkozásokhoz, a lakossághoz és a kormányhoz irányítja.
A kapitalista országok modern hitelrendszere a háború utáni években komoly szerkezeti változásokon ment keresztül; Csökkent a bankok szerepe, nőtt a többi hitel- és pénzintézet (biztosítók, nyugdíjpénztárak, befektetési társaságok stb.) befolyása. Ez mind az új pénzintézetek számának növekedésében, mind az összes pénzintézet mérlegfőösszegében való részesedésének növekedésében nyilvánult meg. Az ilyen evolúciós folyamatok számos fejlődő országot is érintettek.
A kapitalista országok modern hitelrendszerében fontos folyamatok: a banki tőke koncentrációja és központosítása; a különböző típusú pénzügyi intézmények közötti verseny további erősítése; a nagy hitel- és pénzintézetek folyamatos összevonása erős ipari, kereskedelmi, közlekedési vállalatokkal és vállalatokkal; hitel- és pénzintézetek tevékenységének nemzetközivé tétele, nemzetközi bankszövetségek és csoportok létrehozása.
A kreditrendszer keresztül működik hitelmechanizmus. Egyrészt a monetáris tőke felhalmozásának és mobilizálásának kapcsolatrendszerét jelenti a hitelintézetek és a gazdaság különböző ágazatai között, másrészt a monetáris tőke hitelintézetek közötti újraelosztásával kapcsolatos kapcsolatokat a meglévő tőkepiac keretein belül. harmadrészt a hitelintézetek és a külföldi ügyfelek közötti kapcsolatok.
A hitelmechanizmus magában foglalja az intézményei által képviselt hitelrendszer hitelezési, befektetési, alapítási, közvetítői, tanácsadói, felhalmozási, újraelosztási tevékenységének minden aspektusát is.
A háború utáni időszakban a kreditrendszer segített megteremteni a feltételeket a termelés jelentős növekedéséhez, a tőkefelhalmozáshoz, valamint a tudományos és technológiai fejlődés fejlődéséhez. A különféle formájú hiteleknek köszönhetően a pénztőke mozgósítása és a tőkebefektetések hatalmas koncentrációja megy végbe a gazdaság kulcsfontosságú, technikailag legfejlettebb ágazataiban. Csak erős bankok és biztosítótársaságok hajthatnak végre olyan mértékű hitelműveleteket, amelyek a modern nagy ipari, közlekedési és egyéb létesítmények finanszírozásához szükségesek. A tőkebefektetések finanszírozásával foglalkozó közpénzek is gyakran hitel formájában érkeznek a gazdaságba.
A hitelrendszer létfontosságú szerepet játszik a magas gazdasági felhalmozási ráta fenntartásában, ami a legtöbb ipari országra jellemző. Az Egyesült Államokban azonban ez a szám valamivel alacsonyabb, mint más ipari országokban. Ez elsősorban azzal magyarázható, hogy az Egyesült Államokban a pénztőke felhalmozási folyamatait olyan tényezők befolyásolták, mint a piaci helyzet gyakori ingadozása, a katonai kiadások magas aránya a nemzeti jövedelemben és a költségvetésben, a vásárlás visszaesése. a pénz ereje, a nem termelő szférákba történő befektetések nagy aránya és az értékpapírpiac stabilitása a 60-as évek végéig.
A hitel fontos szerepet játszik az áruk és szolgáltatások piaci értékesítésének problémáinak megoldásában. A lakossági fogyasztási és jelzáloghitelezés nagymértékű növekedése jelentősen bővítette a tartós fogyasztási cikkek piacát, és jelentős szerepet játszott a megfelelő iparágak és építőipar gyors fejlődésében.
A nemzetközi reprodukciós feltételek is nagymértékben formálódnak a hitelviszonyok különböző formáinak alakulásával és a bankok világszínvonalú tevékenységével összefüggésben. Ezek a tényezők hozzájárultak a nemzetközi kereskedelem növekedéséhez, ami viszont a termelést.
A ciklikus gazdasági válságokat általában kísérő és azokat jelentősen felerősítő monetáris válságok egészen a 70-es évek végéig és a 80-as évek elejéig gyengén kifejeződtek. A legélesebb formáik - a betétesek nyomása a bankokra, a hatalmas hitelkereslet, a bankok csődje - ez idő előtt gyakorlatilag hiányoztak. Ennek oka a gazdaságban bekövetkezett számos mélyreható változás, különösen a rugalmasság növekedése pénzügyi rendszer aranystandard hiányában a hitelintézeti szerkezet és a hiteltőkepiac változásai, állami-monopólium szabályozás.
A háború utáni kreditrendszer ugyanakkor nagyban hozzájárult a társadalom különböző rétegei közötti társadalmi és vagyoni szakadék erősödéséhez. Legyen pontosabb a következő tényezőkkel kapcsolatban. A részvénytársaság, amely a hitelüzletág egyedülálló formája, az elmúlt két évtizedben a társadalom leggazdagabb embereinek személyes vagyonának óriási növekedésének forrása volt. Ugyanakkor a munkások megtakarításainak felhalmozódása a hitelrendszerben a fennálló kapitalista rendszerhez láncolta őket, és ezért gyakran további pénzügyi kizsákmányolás eszközéül szolgált. Utóbbi különösen az infláció kapcsán vált nyilvánvalóvá és hatásossá, amely a megtakarításokat – különösen a 70-es években – folyamatosan a valós vásárlóerő szerint értékelte le.
Bár a hitelrendszer a háború utáni időszakban nem élt át akut „hagyományos” válságokat, mint 1929-1933-ban, a bankok hitelbővülése, a hitelszerkezet növekedése, a jelzálog- és fogyasztási hitelek duzzadása sürgős intézkedéseket igényelt. állami beavatkozás a hitelszektor válságának megelőzése, amely szorosan összefügg a nemzetközi monetáris rendszer válságával.
Míg vannak általános fejlődési minták, az egyes országok kreditrendszerének megvannak a maga sajátosságai. A 19. században Anglia rendelkezett a legfejlettebb és legkiterjedtebb hitelrendszerrel. Most sok tekintetben ilyen vezető az Egyesült Államok. Más országok gyakran igyekeznek átvenni az amerikai pénzintézetek, különösen a befektetési biztosító társaságok, vállalati nyugdíjalapok, fogyasztói hitelintézetek szervezeti formáit és módszereit. Ugyanakkor Nyugat-Európa számos országára jellemző kormányzati szervek nagyobb léptékű és univerzálisabb, mint az Egyesült Államokban.
A bankszektorban a hitelrendszer fejlődését nagymértékben meghatározó koncentrációs folyamatok a háború utáni időszakban számos fontos jellemzővel bírnak, jelentős változások mennek végbe a bankok működésében és különösen a hitelezési formákban is. kapcsolataikat az iparral. Jellemző a funkciók és a specializáció kombinációja, azaz. sajátos funkciójú pénzügyi intézmények speciális típusainak azonosítása.
A kapitalizmus monopóliuma új hitel- és pénzintézetek megjelenéséhez vezetett, amelyek az 1929-1933-as válság után rohamos fejlődésnek indultak. A hitelrendszeren belül a különböző pénzintézetek funkcióinak teljesebb lehatárolása történt. A biztosítók (elsősorban életbiztosítók), nyugdíjpénztárak, befektetési társaságok, takarék- és hitelszövetkezetek és egyéb szakosodott intézmények gyorsan növekedtek, és a tőkepiacon elfoglalták a legfontosabb pozíciókat. Ők váltak a hosszú távú tőke fő forrásává pénz piac, a cosserre bankokat kiszorítjuk ezen a területen.
Azonban az ősz fajsúly a kereskedelmi bankok nem jelentik a gazdaságban betöltött szerepük csökkenését. Továbbra is ellátják a hitelrendszer legfontosabb funkcióit: elszámolási műveleteket, betét- és csekkkibocsátást, rövid és középtávú finanszírozást, valamint a hosszú távú finanszírozás egy részét.
A hitel- és pénzintézetek három fő területen látják el feladataikat a gazdaságban: hiteltőke biztosítása és a lakosság monetáris megtakarításai: fiktív tőke birtoklása. A szakosodott pénzintézetek széles hálózata lehetővé tette a szabad készpénzes tőke és megtakarítások begyűjtését, valamint a kereskedelmi és ipari vállalatok, valamint az állam rendelkezésére bocsátását. Így a kreditrendszer kialakítása volt az egyik legfontosabb előfeltétele a viszonylag magas tőkefelhalmozási ütem biztosításának, amely hozzájárult a termelés növekedéséhez és a tudományos-technológiai forradalom megvalósításához.
Kormányzati szabályozás
A hitel- és pénzintézetek állami szabályozása a kapitalista országok hitelrendszerének kialakulásában és kialakításában az egyik legfontosabb elem.
Fő irányok kormányzati szabályozás a következők: a jegybank politikája a hitel- és pénzintézetekkel, különösen a bankokkal kapcsolatban, a kormány adópolitikája vegyes (félállami) vagy állami hitelintézetekben; a végrehajtó hatalom jogalkotási tevékenysége és törvényhozó hatalom a kreditrendszer különböző intézményeinek tevékenységét szabályozva.
Az iparosodott országokban a központi bank politikája elsősorban a kereskedelmi és takarékpénztárakra vonatkozik, és a következő formákban valósul meg: számviteli politika; kötelező tartalékok szabályozása, nyílt piaci műveletek; közvetlen hatása a hitelre.
Számviteli politika A jegybank a kereskedelmi bankoktól kapott kereskedelmi számlák elszámolásából és újradiszkontálásából áll, amelyek viszont ipari, kereskedelmi és közlekedési vállalatoktól származnak, a jegybank a számlák kifizetéséhez hitelforrásokat bocsát ki, és meghatározza az ún. A jegybank számviteli politikája általában arra irányul, hogy korlátozza a váltó újraszámítását, és bankonként meghatározza a maximális hitelösszeget. Ezáltal a kibocsátott hitelek volumene befolyásolható. A számviteli politikát általában a betétek és hitelek kamatlábaira vonatkozó kormányzati szabályozással kombinálják. Bár a bankok többnyire önállóan határozzák meg a betétek és hitelek kamatait, ennek ellenére a jegybank diszkontrátájára - az ún. kedvezményes ablak Megjegyzendő, hogy minden országnak megvan a maga sajátos számviteli politikája, amelyet a hagyományok, a hitelrendszer fejlődése, az állam és a jegybank gazdaságban betöltött szerepe határoz meg.
A jegybanki szabályozás következő formája az kötelező tartalékráta meghatározása kereskedelmi bankok számára. Ennek a szabályozási formának az a jelentése, hogy a kereskedelmi bankok hitelforrásaik egy részét a jegybanknál vezetett kamatmentes számlán kötelesek tárolni. A tartaléknorma a tőkepiaci helyzettől függően csökkenhet vagy emelkedhet. Ennek növelése a kereskedelmi bankok hitelbővülésének korlátozásához, csökkenése pedig a hitelforrások bővüléséhez vezet.A tartaléknormák országonként jelentősen eltérnek, 5 és 20 között mozognak.
A tartalékráta szabályozásának politikája elsősorban minden típusú bankra vonatkozik (és számos országban bizonyos speciális hitel- és pénzintézetekre), amelyek meghatározzák kamatok kölcsönökről. A legtöbb más pénzintézet kamatpolitika ezt követik a kereskedelmi bankok. A tartalék norma felhasználása központi Bank az egészet érinti hitelkamat, ami viszont befolyásolja egyes értékpapírok jövedelmezőségét (részvény- és kötvényárak).
A hitelrendszer jegybanki szabályozásának másik formája az nyílt piaci műveletekállamkötvényekkel azok hitel- és pénzintézetek általi vétele és eladása révén. A jegybank államkötvények eladásával csökkenti a bankok és más pénzintézetek monetáris forrásait, és ezzel hozzájárul a hiteltőke-piaci kamatemeléshez. Ez arra kényszeríti a hitelintézeteket, hogy az államkötvények egy részét megvásárolják, így finanszírozzák a költségvetési hiányt és az államadósságot.
A szabályozás egy formája is közvetlen kormányzati befolyás a jegybank a hitelrendszerről az ellenőrző hatóságok közvetlen utasításain keresztül utasítások, utasítások formájában, valamint a jogsértésekre vonatkozó szankciók alkalmazása. A nagy hitelek felett számos esetben a jegybank gyakorol ellenőrzést, korlátozva banki kölcsönök, a hitelintézetek szelektív ellenőrzése A közvetlen befolyásolás módszerei azonban elsősorban a kereskedelmi és takarékpénztárakra, illetve kisebb mértékben más hitel- és pénzintézetekre vonatkoznak.
Az egyik szabályozási mód az adópolitika. Változásból áll adókulcsok a különböző hitel- és pénzintézetek által kapott nyereségről. Ez utóbbiak rendszerint jövedelemadó-kötelesek, mint minden más, bizonyos gazdasági körülmények között működő jogi személy. Ugyanakkor az adóbeszedés országonként és hitelintézetenként, funkcionális sajátosságaiknak megfelelően jelentősen eltér. Az adóemelés a hitelezési tevékenység visszaesését és a kamatok emelkedését eredményezheti. Ellenkezőleg, ezen intézmények jövedelmét terhelő adók csökkentése a tevékenység bővüléséhez, a kamatcsökkentéshez vezethet, így az adóhatás a hitelrendszer tevékenységének meglehetősen hatékony állami szabályozását jelenti.
Számos országban – az ipari és kereskedelmi vállalatokkal ellentétben – a hitel- és pénzintézetek bizonyos adókedvezmények. Általában speciális, nem banki pénzügyi intézményekre vonatkoznak (biztosítás, befektetés, pénzügyi társaságok, jótékonysági alapítványok).
A kreditrendszer másik szabályozási módszere az az állam részvétele a pénzintézetek tevékenységében. Ez három fő irányban fejeződik ki: a hitelintézetek egy részének állami megszerzése államosítással; új intézmények szervezése a magánintézmények kiegészítéseként, az állam tőkerészesedése pénzintézeti részvények megszerzésével, így vegyes intézmények létrehozása.
Ezzel a módszerrel az állam meglehetősen hatékonyan befolyásolja a teljes kreditrendszer működését. Az állami tulajdon létrehozásával történő szabályozás módszere meglehetősen elterjedt a kontinentális Európa országaiban és benn fejlődő országok. Így Franciaországban, Németországban, Olaszországban, Portugáliában, Törökországban és a skandináv országokban meglehetősen nagy állami szektor a hitelrendszerben, a privatizációs folyamat közelmúltbeli kiterjedése ellenére. Franciaországban számos bank és biztosítótársaság államosítása révén a 80-as évek elején az állami hitelszektor jelentősen bővült. Meg kell jegyezni, hogy a legtöbb ipari országban állami tulajdon a hitelrendszerben a bankszektorra is vonatkozik. Ez lehetővé teszi, hogy az állam gyorsan és hatékonyan megoldja az államadósság problémáját azáltal, hogy állampapírokat ad el hitelintézeteinek, és ez utóbbiakat nagy összegek finanszírozására fordítja. beruházási projektek országos léptékű. Ezen túlmenően az állami és félállami hitelintézetek jelenléte befolyásolja a kölcsöntőke keresletét és kínálatát, piacának dinamikáját, a kamatlábakat.
A kreditrendszer szabályozását nagymértékben befolyásolják a központi kormányzat, az önkormányzatok és a jogalkotó jogalkotási intézkedései. Szabályozó törvény- és utasításcsomagokat dolgoznak ki különböző területeken A hitel- és pénzintézetek tevékenysége, ugyanakkor a fő szabályozó funkciót a központi végrehajtó és törvényhozó hatóságok látják el, amelyek megalkotják a hitel- és pénzintézetek tevékenységét meghatározó főbb törvényeket.
A végrehajtó hatalmon belül a fő szabályozó szervek a központi bank és a pénzügyminisztérium. Számos országban további központi kormányzati szabályozó szerveket hoznak létre. Általában olyan országokban működnek, ahol viszonylag magas szint a kreditrendszer államosítása. Így Franciaországban a jegybankon és a Pénzügyminisztériumon kívül a Nemzeti Hiteltanács, a Bankellenőrző Bizottság és a Tőzsdeműveleti Bizottság vesz részt a hitelrendszer szabályozásában.
A szabályozásban a végrehajtó szervek mellett a törvényhozó testületek (parlamentek) is aktívan részt vesznek. Szerkezetükben speciális bizottságok, bizottságok és albizottságok vannak, amelyek mind a kormányzati politikát, mind a kreditrendszer tevékenységét kiigazítják. nem egészíthetik ki a parlament más szervei sem. Így az Egyesült Államok Kongresszusában a Bizottság a értékpapír a hitel- és pénzintézetek befektetési tevékenységének szabályozása.
Az állami szabályozásban kiemelt helyet foglalnak el a biztosítók (különösen az életbiztosítók), mint hosszú lejáratú hitelek nyújtói a hiteltőke-piacon. Szabályozásuk fő tárgya a biztosítási díjak (biztosítási díjak). Ebben az esetben a fő szabályozó szerv általában a Pénzügyminisztérium (e szabály alól kivételt képez az USA, ahol biztosítási díjakállami végrehajtó szervek szabályozzák). A hitelrendszer biztosítási kamatlábak segítségével történő szabályozásának sajátossága, hogy a biztosítók törekednek a díjak emelésére, különösen a vagyonbiztosítások területén, mivel az veszteséges. Ezért a biztosítási tarifa szintjét korlátozza tulajdon biztosítás elég szigorúan szabályozza mind a Pénzügyminisztérium, mind a helyi hatóságok, ha részt vesznek, mint az USA-ban.
Így a hitelrendszer állami szabályozásának rendszere az iparosodott országokban összetett, hatékony és meglehetősen ellentmondásos mechanizmus. A fejlődés azonban hosszú ideig tartott, az alkalmazkodás és a szerkezeti változások szakaszain ment keresztül. A hitelrendszer szabályozásának modern mechanizmusát nagyban elősegítették az olyan események, mint az 1929-1933-as válság, a háború utáni újjáépítés, a 60-70-es évek monetáris és pénzügyi válsága, az infláció és a kereskedelmi és takarékpénztárak csődje a 70-es években. 80-as évek.
Bibliográfia
1. P. SAMUELSON. GAZDASÁG. MOSZKVA NPO "ALGON" VNIISI "GÉPÉSZET" 1993. I. KÖT.
2. P. SAMUELSON. GAZDASÁG. MOSZKVA NPO "ALGON" VNIISI "GÉPÉSZET" 1993. II. VOL.
